每經(jīng)記者｜曾劍    每經(jīng)編輯｜梁梟    

針對同一項資產(chǎn)，兩家公眾公司年報卻呈現(xiàn)出不同的財務(wù)數(shù)據(jù)，如此奇怪的一幕發(fā)生在了資本市場上。

《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，A股上市公司亞太實業(yè)（SZ000691，股價4.19元，市值13.55億元）在2022年年報中披露的控股子公司——滄州臨港亞諾化工有限公司（以下簡稱臨港化工）的總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)、凈利潤數(shù)據(jù)，與新三板掛牌企業(yè)亞諾生物（NQ831730，股價2.50元，市值2.23億元）2022年年報中披露的臨港化工的財務(wù)數(shù)據(jù)存在較大差異。再往前追溯，兩家公眾公司2020年年報、2021年年報披露的關(guān)于臨港化工的財務(wù)數(shù)據(jù)也都存在差異。

數(shù)據(jù)來源：兩家公司年報IC photo劉紅梅制圖

臨港化工是亞太實業(yè)核心子公司，上市公司主要收入和利潤均來源于臨港化工。值得一提的是，亞太實業(yè)、亞諾生物的年報均經(jīng)過會計師事務(wù)所審計。“按理說，標的公司提供給股東的財務(wù)報表應(yīng)該是一致的，沒有理由說對大小不同股東提供的會計報表不一致，以致披露出來的數(shù)據(jù)不一致。”知名財稅審專家、江蘇四維咨詢集團首席咨詢師劉志耕對記者表示。

同一資產(chǎn)：財務(wù)數(shù)據(jù)為何存在差異

企查查信息顯示，臨港化工成立于2006年，注冊資本為1.2億元。截至目前，亞太實業(yè)持有臨港化工51%股權(quán)，為控股股東，亞諾生物持有臨港化工49%股權(quán)，為小股東。

據(jù)亞太實業(yè)2022年年報披露，臨港化工去年營業(yè)收入為5.48億元，凈利潤為3102.25萬元；截至報告期末，臨港化工的總資產(chǎn)為5.05億元，凈資產(chǎn)為3.54億元。而據(jù)亞諾生物2022年年報披露，臨港化工報告期營業(yè)收入為5.48億元，凈利潤為3523.18萬元；截至報告期末，臨港化工的總資產(chǎn)為4.77億元，凈資產(chǎn)為3.25億元。

對比來看，亞太實業(yè)披露的臨港化工營業(yè)收入數(shù)據(jù)與亞諾生物披露的完全一致，但凈利潤少了420.93萬元；同時，亞太實業(yè)披露的臨港化工總資產(chǎn)和凈資產(chǎn)數(shù)據(jù)分別比亞諾生物披露的數(shù)據(jù)多了2800萬元、2900萬元。

《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，這樣的“差異”并非首次出現(xiàn)。

亞太實業(yè)2020年年報顯示，臨港化工當年營業(yè)收入為2.56億元，凈利潤為2734.81萬元；報告期末，臨港化工的總資產(chǎn)為5.29億元，凈資產(chǎn)為2.8億元。亞諾生物2020年年報顯示，臨港化工當年營業(yè)收入為5.03億元，凈利潤為6212.85萬元；報告期末，臨港化工的總資產(chǎn)為4.93億元，凈資產(chǎn)為2.42億元。

兩家公司2020年度披露的臨港化工營業(yè)收入和凈利潤數(shù)據(jù)有差異倒是可以理解。因為亞太實業(yè)于2020年6月中旬將臨港化工納入合并報表范圍，因此上市公司披露的臨港化工營業(yè)收入和凈利潤數(shù)據(jù)應(yīng)該是合并日至報告期末的數(shù)據(jù)。不過，臨港化工截至2020年年末的總資產(chǎn)和凈資產(chǎn)數(shù)據(jù)仍在兩家公司的年報中存在數(shù)千萬元的差異。

在2021年年報中，亞太實業(yè)披露臨港化工營業(yè)收入為5.22億元，凈利潤為5476.89萬元；報告期末，臨港化工的總資產(chǎn)為5.35億元，凈資產(chǎn)為3.34億元。而據(jù)亞諾生物2021年年報披露，臨港化工營業(yè)收入為5.22億元，凈利潤為5943.31萬元；截至報告期末，臨港化工總資產(chǎn)為5.03億元，凈資產(chǎn)為3.02億元。顯然，除了營業(yè)收入數(shù)據(jù)一致外，兩家公司披露的臨港化工其他財務(wù)數(shù)據(jù)都有差異，總資產(chǎn)數(shù)據(jù)差異超過3000萬元。

專家聲音：按理說相關(guān)數(shù)據(jù)應(yīng)一致

對于上述情況，《每日經(jīng)濟新聞》記者5月12日下午致電亞太實業(yè)。公司相關(guān)人士表示，臨港化工是上市公司的控股子公司，在上市公司并表。對方表示，亞太實業(yè)披露的數(shù)據(jù)肯定是經(jīng)過會計師事務(wù)所審計的，“他們（亞諾生物）有他們的審計事務(wù)所，我們也有我們的審計事務(wù)所，而且利安達也是大所。”

記者注意到，亞太實業(yè)2020~2022年年報的審計機構(gòu)均為利安達會計師事務(wù)所（特殊普通合伙）。而亞諾生物2020~2022年年報的審計機構(gòu)均為中喜會計師事務(wù)所（特殊普通合伙）。

該人士強調(diào)稱，現(xiàn)在對上市公司的審計是很嚴格的，上市公司在財務(wù)這一塊肯定不會去做造假的。在她看來，數(shù)據(jù)還是應(yīng)該以作為控股股東的亞太實業(yè)披露的數(shù)據(jù)為準。不過，該人士同時也稱，亞諾生物的數(shù)據(jù)也應(yīng)該會同上市公司這邊溝通后再披露的，自己會去同亞諾生物溝通了解（數(shù)據(jù)為什么存在差異）。

記者隨后致電了亞諾生物，亞諾生物方面開始有些疑惑：“沒有（數(shù)據(jù)不一致）吧。”在記者講述了相關(guān)情況后，該人士表示：“不是一個（會計師事務(wù)）所審的，具體情況我也不清楚，你得問一下亞太實業(yè)。”

“（數(shù)據(jù)）應(yīng)該是一樣的，誰知道他們（亞太實業(yè)）怎么披露的？”亞諾生物的人士也有些困惑。

劉志耕對記者表示：“按理說，標的公司提供給股東的財務(wù)報表應(yīng)該是一致的，沒有理由說對大小不同股東提供的會計報表不一致，以致披露出來的數(shù)據(jù)不一致。”

在劉志耕看來，導致不一致的原因也可能是合并方根據(jù)自身對數(shù)據(jù)的需要進行的，如為了留有余地，或因為已經(jīng)達到了業(yè)績指標等，從而對被合并方應(yīng)該合并的利潤不全部合并。當然，這只是猜測，也可能存在其他原因。

亞太實業(yè)：面臨失去核心資產(chǎn)風險

臨港化工曾為亞諾生物全資子公司。2020年度，亞太實業(yè)發(fā)布重大資產(chǎn)購買報告書（草案），宣布以現(xiàn)金方式收購亞諾生物所持臨港化工51%股權(quán)。經(jīng)評估，臨港化工全部股權(quán)價值為5.7億元，臨港化工51%股權(quán)的交易價格為2.907億元。

臨港化工主要從事精細化工產(chǎn)品中的醫(yī)藥中間體、農(nóng)藥中間體的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。對于并購臨港化工，亞太實業(yè)當時稱，自己的地產(chǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展平平，持續(xù)經(jīng)營能力存在不確定性，交易可以增加精細化工業(yè)務(wù)，增強公司持續(xù)盈利能力。

據(jù)亞太實業(yè)披露，彼時，雒啟珂、劉曉民、李真（三人為亞諾生物實際控制人）向亞太實業(yè)承諾，臨港化工2020年度、2021年度和2022年度合計凈利潤不得低于1.6億元。若臨港化工累計實現(xiàn)的業(yè)績達標率達到90%，則業(yè)績承諾方不需要進行業(yè)績補償。最終，臨港化工在業(yè)績承諾期內(nèi)的業(yè)績完成率為95.06%。

值得一提的是，上市公司如今面臨著失去臨港化工控股權(quán)的風險。

按照相關(guān)方約定，亞太實業(yè)應(yīng)于2022年度審計報告出具后的10個工作日內(nèi)支付第四期股權(quán)轉(zhuǎn)讓款8721萬元；若公司應(yīng)付而尚未付款總額達到交易總價款的20%的狀態(tài)持續(xù)達20日或非持續(xù)但累計達40日時，公司應(yīng)向亞諾生物支付交易總價款的5‰作為違約金，同時亞諾生物有權(quán)要求公司將未付款部分對應(yīng)的臨港化工部分股權(quán)（15.3%）過戶給亞諾生物。

截至今年一季度末，亞太實業(yè)貨幣資金余額只有3255.32萬元。由于亞太實業(yè)母公司無實際經(jīng)營業(yè)務(wù)，主要收入和利潤均來源于臨港化工。如果失去臨港化工控制權(quán)，對上市公司的業(yè)績影響實在太大。

對此，亞太實業(yè)在回復深交所關(guān)注函時表示，公司正在與亞諾生物協(xié)商溝通第四期款項延期支付事項，同時公司也在積極采取措施，盡快籌措資金，籌措方式包括但不限于上市公司融資、引入戰(zhàn)略投資者、尋找并購資金及取得大股東支持等。

“根據(jù)公司目前經(jīng)營情況，公司上述款項支付確實存在重大不確定性，公司存在可能喪失臨港化工的控制權(quán)及失去主營業(yè)務(wù)的風險，可能導致公司不再具有持續(xù)經(jīng)營能力。”亞太實業(yè)說道。

封面圖片來源：數(shù)據(jù)來源：兩家公司年報IC photo劉紅梅制圖