每經(jīng)記者｜舒冬妮    每經(jīng)編輯｜何小桃 董興生    

6月2日深夜，國內(nèi)最大的海洋主題公園海昌海洋公園（HK02255）披露重大股權(quán)變動(dòng)公告，公司擬以每股0.45港元向祥源控股集團(tuán)旗下企業(yè)發(fā)行51億股新股，總代價(jià)22.95億港元（約合人民幣21億元）。

祥源星海旅游（開曼）有限公司（祥源控股全資公司）作為認(rèn)購方，將持有海昌海洋公園擴(kuò)大后股本的38.6%，取代原大股東澤倫控股有限公司（持股比例降至29.04%）成為新任控股股東。

6月3日，海昌海洋公園股價(jià)開盤后股價(jià)一度大跌15%，截至發(fā)稿，跌幅收窄至10.71%。

公告強(qiáng)調(diào)，新控股股東入主后將維持上市公司地位，并繼續(xù)發(fā)展海洋主題公園核心業(yè)務(wù)，同時(shí)強(qiáng)化“文旅運(yùn)營即服務(wù)”（OAAS）模式。

公告提到，2019年以來受復(fù)雜的外部市場(chǎng)環(huán)境影響，海昌海洋公園業(yè)務(wù)恢復(fù)表現(xiàn)慢于預(yù)期，出現(xiàn)了持續(xù)的經(jīng)營性虧損，導(dǎo)致階段性的流動(dòng)資金壓力，公司一直積極與潛在投資者磋商相關(guān)融資安排。

圖片來源：公司官網(wǎng)

引進(jìn)新的控股股東，將為公司有效提供更多戰(zhàn)略發(fā)展資源，同時(shí)有助于補(bǔ)充公司營運(yùn)資金、降低財(cái)務(wù)費(fèi)用，并支持公司繼續(xù)推進(jìn)現(xiàn)有項(xiàng)目的升級(jí)轉(zhuǎn)型，提升園區(qū)運(yùn)營效率。在聚焦主題公園核心業(yè)務(wù)發(fā)展的同時(shí)，進(jìn)一步強(qiáng)化文旅運(yùn)營即服務(wù)（運(yùn)營即服務(wù)）、IP運(yùn)營業(yè)務(wù)的拓展，構(gòu)筑未來發(fā)展的新引擎，打造以海洋文化為核心的國際化綜合文旅集團(tuán)。

祥源控股集團(tuán)自2008年涉足文旅產(chǎn)業(yè)以來，已在全國14個(gè)省市布局40余個(gè)文旅項(xiàng)目，覆蓋世界遺產(chǎn)6處、國家5A級(jí)景區(qū)10處、4A級(jí)景區(qū)16處，形成了以“大湘西”“大黃山”“大南嶺”為核心的旅游目的地集群。旗下A股上市公司祥源文旅（SH 600576）近年來通過資產(chǎn)重組，整合了張家界百龍?zhí)焯?、黃龍洞、鳳凰古城、齊云山、碧峰峽、莽山、丹霞山等優(yōu)質(zhì)山岳型景區(qū)資源。祥源文旅2025年第一季度業(yè)績(jī)報(bào)告顯示，公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入2.12億元，同比增長(zhǎng)55.22%；實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)3119.48萬元，同比增長(zhǎng)158.67%。

記者梳理海昌海洋公園歷年年報(bào)發(fā)現(xiàn)，2020年至2024年，公司歸母凈利潤(rùn)分別為-14.52億元、8.45億元、-13.96億元、-1.97億元、-7.40億元。

近年來，海昌海洋公園一度傳出資金緊張的消息。2023年6月7日，海昌海洋公園股價(jià)盤中跌幅超27%，該日公司公告向銀團(tuán)貸款超14億元，以為新項(xiàng)目提供充足資金保障。

值得一提的是，此次認(rèn)購方認(rèn)購價(jià)格為0.45港元/股，2024年末每股凈資產(chǎn)僅0.2251港元，此次認(rèn)購價(jià)較凈資產(chǎn)溢價(jià)99.95%；而與公司6月2日股價(jià)0.84港元/股相比，大幅折價(jià)46.43%。

公司官網(wǎng)顯示，海昌海洋公園是國內(nèi)首家在香港聯(lián)交所主板上市的主題公園運(yùn)營商，目前，已在上海、鄭州、三亞、大連、煙臺(tái)等30余座城市布局了以海洋文化為主的綜合主題文旅項(xiàng)目。

據(jù)公司2024年年報(bào)，截至2024年12月31日，海昌海洋公園在全國范圍內(nèi)自持并運(yùn)營7家以“海昌”為品牌、以海洋文化為主的大中型文旅項(xiàng)目。2024年，集團(tuán)旗下公園入園人次共計(jì)約1079萬人，對(duì)比2023年同期增長(zhǎng)16.1%。

年報(bào)表示，上海海昌海洋公園繼續(xù)穩(wěn)居國內(nèi)主題公園第一陣營，實(shí)現(xiàn)單日最高客流量5.2萬人次，奧特曼主題酒店成功躋身全球Top100親子酒店榜單。

每經(jīng)小編（微信號(hào)：nbdnews）通過官方渠道查到，目前上海海昌海洋公園6月特惠雙人票為499元起，兒童特惠票99元起，而常規(guī)成人票為339元起，兒童票為230元起。

（聲明：文章內(nèi)容和數(shù)據(jù)僅供參考，不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。）

記者|舒冬妮

編輯|何小桃 董興生 杜恒峰

校對(duì)|金冥羽

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